Strategi untuk Memperoleh JPM pada Diskaun atau Mendapat Pulangan Tahunan 11%

by Posted on
JPM Stock

Pelabur yang ingin memperoleh saham JPMorgan Chase & Co. (NYSE:JPM) pada diskaun atau menjana pulangan tahunan sebanyak 11% boleh meneroka strategi menjual pilihan jual terjamin tunai. Pendekatan ini melibatkan penulisan pilihan jual sambil menyimpan tunai secukupnya untuk membeli saham jika diperlukan. Dalam artikel ini, kami akan meneroka sebab di sebalik perdagangan pilihan jual terjamin tunai, mekanik strategi, dan memberikan contoh menggunakan saham JPM.

Mengapa Pertimbangkan Pilihan Jual Terjamin Tunai?

Pilihan jual terjamin tunai adalah strategi perdagangan bullish, walaupun sedikit kurang bullish berbanding memiliki saham secara langsung. Pelabur yang sederhana bullish atau percaya saham akan kekal stabil, naik sedikit, atau sekurang-kurangnya tidak jatuh dengan ketara boleh mendapati strategi ini menarik. Dengan menjual pilihan jual terjamin tunai, pelabur menunjukkan kesediaan mereka untuk mengambil pemilikan saham asas jika ditugaskan, membezakan mereka daripada penjual pilihan jual telanjang yang hanya ingin mengaut keuntungan daripada premium pilihan.

Tahap kebullishan mempengaruhi di mana harga strike pilihan jual perlu ditetapkan berbanding harga saham semasa. Strike yang lebih dekat menjana premium yang lebih tinggi dan peluang penugasan yang lebih tinggi, manakala strike jauh di luar wang menghasilkan premium yang lebih kecil dan kurang mungkin mengakibatkan penugasan.

Contoh Pilihan Jual Terjamin Tunai JPM

Sebagai ilustrasi, anggap JPM didagangkan pada $144.46. Pilihan jual Disember dengan harga strike $140 mungkin dinilai kira-kira $3.90. Pelabur yang menjual pilihan jual ini akan menerima premium pilihan sebanyak $390 tetapi komited untuk membeli 100 saham JPM pada $140 setiap satu jika ditugaskan.

Jika JPM kekal melebihi $140 menjelang tarikh luput pilihan, pilihan jual luput tanpa nilai, dan pedagang mengekalkan premium $390. Modal pada risiko bersih ialah harga strike $140 tolak premium $3.90, menghasilkan asas kos bersih $136.10. Ini mewakili diskaun 5.79% daripada harga penutupan hari sebelumnya.

Pulangan tahunan ke atas modal, jika JPM kekal melebihi $140, boleh dikira seperti berikut: $390 / $13,610 = 2.87% dalam 94 hari, bersamaan dengan pulangan tahunan sebanyak 11.01%.

Dalam senario ini, penjual pilihan jual sama ada mencapai pulangan tahunan 11.01% atau memperoleh saham JPM pada diskaun 5.79%.

Butiran Utama Syarikat

  • Pendapat Teknikal: Penarafan Pendapat Teknikal Barchart untuk JPM pada masa ini ialah 24% Beli, dengan prospek jangka pendek paling lemah untuk mengekalkan arah semasa.
  • Penarafan Penganalisis: Daripada 20 penganalisis yang mengkaji JPM, 11 menarafkannya sebagai Beli Kukuh, 2 sebagai Beli Sederhana dan 7 sebagai Pegang.
  • Turun Naik Tersirat: Turun naik tersirat semasa ialah 21.13%, dengan tinggi 12 bulan pada 44.62% dan rendah 16.27%. Persentil Turun Naik ialah 29%, dan Kedudukan Turun Naik ialah 17.11%.

Gambaran Keseluruhan JPMorgan Chase & Co.

JPMorgan Chase & Co. adalah firma perkhidmatan kewangan global dengan lima segmen dilaporkan: Perbankan Pengguna dan Komuniti, Perbankan Korporat & Pelaburan, Perbankan Komersial, Aset & Pengurusan Kekayaan, dan Korporat. Syarikat ini menyediakan pelbagai perkhidmatan kewangan kepada pengguna, perniagaan, institusi, dan individu berkekayaan tinggi.

Secara Ringkasnya

Walaupun pilihan jual terjamin tunai memerlukan komitmen modal yang besar, ia menawarkan peluang menjana pendapatan untuk memperoleh saham yang anda inginkan. Sekiranya berlaku penugasan, anda juga boleh mendapat manfaat daripada dividen 2.78% hasil JPM. Ingat bahawa pilihan melibatkan risiko, dan pelabur berpotensi kehilangan keseluruhan pelaburan mereka. Artikel ini berfungsi sebagai kandungan pendidikan dan bukan cadangan dagangan. Sentiasa jalankan usaha wajar yang teliti dan rujuk penasihat kewangan sebelum membuat keputusan pelaburan.

Published by hooi